Livret A à 1,7% : votre épargne ne bat plus l'inflation, ce placement sans risque fait son grand retour et le surclasse
Entre Livret A figé à 1,7 %, LEP à 2,5 % et fonds en euros proches de 3 %, novembre 2026 rebat les cartes de l’épargne sans risque. Inflation élevée, rebond possible en février 2027, PEL 2011 en fin de vie : vos prochains choix pèseront directement sur votre pouvoir d’achat.
En ce mois de novembre 2026, les épargnants français naviguent dans un paysage où certains rendements repartent à la hausse tandis que d’autres stagnent. Avec une inflation autour de 2 % sur l’année, chaque dixième de point compte pour l’argent placé sur des produits « sans risque », du Livret A à l’assurance vie en passant par les PEL ou les comptes à terme.
Depuis le 1er août 2026, une nouvelle grille de taux s’applique jusqu’au 31 janvier 2027, avant un possible rebond au 1er février. Pour nombre de ménages, la vraie question est simple : parmi les multiples livrets, contrats et comptes garantis, quels sont les supports qui tirent leur épingle du jeu pour le taux épargne sans risque novembre 2026, une fois la fiscalité et l’inflation prises en compte ? Les écarts sont parfois plus interressants qu’ils n’y paraissent.
Les taux clés de l’épargne sans risque en novembre 2026
Sur les livrets réglementés, le décor est clair. Depuis le 1er août 2026, le Livret A et le LDDS rapportent 1,7 % par an, un rendement totalement défiscalisé, identique pour les deux. Le LEP reste, lui, fixé à 2,5 % net, alors que la formule réglementaire l’aurait abaissé à 2,2 %. Ce maintien est lié à un « coup de pouce » décidé pour soutenir l’épargne populaire ; « les mesures de soutien prises depuis plusieurs années en faveur de ce livret, support de l’épargne populaire, ont porté leurs fruits. Plus de 12 millions de personnes détiennent aujourd’hui un LEP contre 7 millions en 2020 », indique le gouverneur de la Banque de France, cité par Service-public. Côté épargne logement, un PEL ouvert aujourd’hui sert 2 % brut, soit 1,4 % après PFU de 30 %, tandis que le CEL affiche 1,25 % brut, ramené à 0,88 % net.
| Placement | Taux brut nov. 2026 | Fiscalité indic. | Taux net indic. | Liquidité / horizon |
|---|---|---|---|---|
| Livret A / LDDS | 1,7 % | Aucun impôt | 1,7 % | Disponible à tout moment |
| LEP | 2,5 % | Aucun impôt (conditions) | 2,5 % | Disponible, plafond limité |
| Épargne logement (PEL récent / CEL) | 2 % / 1,25 % | PFU 30 % | 1,4 % / 0,88 % | Usage logement, règles dédiées |
| Livrets bancaires et super-livrets | 0,81 % / 1,77 % | PFU 31,4 % | 0,56 % / ~1,21 % | Disponible, promos temporaires |
| Comptes à terme ≤ 2 ans | 2,53 % | PFU 31,4 % | 1,74 % | Argent bloqué jusqu’à l’échéance |
| Assurance vie fonds en euros | 2,9 % (moyenne 2026 estimée) | PS 17,2 % + impôt possible | ~2,4 % net PS | Rachat possible, horizon long |
Pour juger ces rendements, le repère reste l’inflation. Selon l’Insee, la hausse des prix atteint 3,4 % sur un an en octobre 2026, et environ 2,1 % attendus sur l’ensemble de l’année. Concrètement, seuls les placements offrant au moins 2,1 % net préservent totalement le pouvoir d’achat : le LEP y parvient, la moyenne des fonds en euros autour de 2,4 % net de prélèvements sociaux s’en approche aussi, tout comme certains comptes à terme de plus de deux ans rémunérés autour de 3,06 % brut. Un Livret A à 1,7 % ou un livret bancaire classique à 0,56 % net restent, eux, en dessous de ce seuil.
Assurance vie au top, PEL 2011 et livrets : ce que change l’année 2026
Sur l’assurance vie en fonds en euros, 2026 s’annonce comme une année de rebond. Le rendement moyen s’est établi à 2,63 % en 2025 selon l’ACPR, une estimation de France Assureurs le plaçant à 2,6 %. Pour 2026, le cabinet Good Value for Money vise 2,9 % en moyenne, après des années de stabilité. Les meilleurs contrats ont déjà servi jusqu’à 3,75 % brut en 2025. Ces performances restent annoncées avant prélèvements sociaux : un taux de 2,9 % tombe ainsi à environ 2,4 % après 17,2 % de prélèvements, et la fiscalité sur le revenu dépend ensuite de l’âge du contrat. En échange, les fonds en euros restent « garantis en capital », avec une mécanique proche d’un livret, mais des intérêts crédités une fois par an.
L’année 2026 marque aussi un tournant pour les détenteurs de PEL ouverts à partir du 1er mars 2011. La loi de finances rectificative de 2010 a limité leur durée de vie à 15 ans, et le Code de la construction et de l’habitation impose la clôture automatique à l’échéance. Les plans de 2011 arrivent donc progressivement à terme : le capital et les intérêts ne sont pas perdus, ils sont basculés vers un livret bancaire ordinaire fiscalisé, au taux fixé par chaque banque. Les grilles montrent des rendements allant de 0,10 % chez certaines grandes enseignes à 1 % pour les offres les plus généreuses, alors que la Banque de France mesure en moyenne 0,81 % brut sur ces livrets et environ 0,34 % pour les grandes banques. En face, les comptes à terme de deux ans ou moins atteignent 2,53 % brut en moyenne sur les nouvelles ouvertures, ceux de plus de deux ans montent à 3,06 %, et certains super-livrets affichent 1,77 % de base avec des promotions ponctuelles jusqu’à 5,50 % avant impôts, mais seulement sur quelques mois avant un retour autour de 1,80 %. La hiérarchie des rendements rappelle que l’origine des fonds compte moins que l’endroit où ils dorment en novembre 2026.
En bref
- En novembre 2026, Livret A, LDDS, LEP, PEL, comptes à terme et assurance vie évoluent sous une grille de taux fixée au 1er août 2026, sur fond d’inflation annuelle estimée à 2,1 %.
- Le LEP reste dopé à 2,5 % net, les fonds en euros montent vers 2,9 % brut, tandis que PEL 2011, livrets ordinaires et super-livrets fiscalisés exposent les épargnants à des rendements souvent inférieurs à l’inflation.
- Entre rebond attendu des livrets réglementés au 1er février 2027, clôture automatique des PEL de 2011 et promos éphémères sur les super-livrets, l’article décrypte les arbitrages urgents pour ne plus laisser dormir votre trésorerie.
